Confuturo, Penta y Security están detrás de la compra del 37% de GNL Mejillones a Codelco
La minera estatal estuvo asesorada en este proceso por Banchile. La operación marca la entrada del principal banco estatal surcoreano de infraestructura financiando una operación en Chile, el Industrial Bank of Korea.
Si bien la idea de la venta de la participación de Codelco en GNL Mejillones rondaba hace un par de años, no fue hasta el segundo semestre del año pasado que el proceso se activó con fuerza, tras el mandato que la cuprera estatal le dio al área de finanzas corporativas de Banchile.
Se invitaron a más de 100 empresas y fondos de inversión, pero finalmente sólo cinco de ellas entregaron ofertas vinculantes. Llegaron propuestas de grupos locales e internacionales, pero la mejor fue la del fondo de inversión Ameris Infraestructura I, que a través de su filial GNL Ameris IPM se hizo con el 37% que tenía Codelco de GNL Mejillones, esto a cambio de US$ 193,48 millones.
Los aportantes del fondo comprador son compañías de seguros chilenas, entre ellas Confuturo, Penta y Security, comentaron fuentes conocedoras de la operación. De hecho, la primera aseguradora confirmó que participa con el 30% del fondo de inversión.
La importancia coreana
La sociedad adquirente contó con la asesoría de Infrapartners Management Korea Co. Ltd, (IPM), firma coreana con vasta experiencia en el manejo de activos de infraestructura; y además marcó la entrada al país del principal banco estatal surcoreano, el Industrial Bank of Korea, entidad que lideró el financiamiento sindicado de más de US$ 100 millones. La transacción también incluyó los aportes de las firmas chinas Industrial and Commercial Bank of China y el Agricultural Bank of China.
La incursión surcoreana en el gas natural en Chile no es nueva. Hace dos años la minera BHP Billiton, en conjunto con Samsung C&T y Korean Southern Power (Kospo), inauguraron en Mejillones la planta de generación eléctrica en base a gas natural Kelar (517 MW). Dicha obra requirió de una inversión en torno a US$ 600 millones, de los cuales gran parte fueron financiados por el The Export-Import Bank of Korea (Kexim).
“Esta operación marca nuestro ingreso a los fondos de inversión de infraestructura y va en línea con nuestro interés de aportar al desarrollo de la industria de fondos alternativos en Chile, en la que ya participamos activamente en los sectores inmobiliario, deuda privada y private equity”, afirmó Cristián Moreno, presidente de Ameris Capital, firma financiera chilena que participa en la gestión de activos alternativos, con activos administrados por más de US$1.500 millones en los sectores inmobiliario, deuda privada, private equity e infraestructura.
Razones del desprendimiento
El terminal, que se ubica en la Región de Antofagasta y cuya misión es recibir y almacenar gas natural licuado para la generación eléctrica, es controlado por la francesa Engie, que mantiene el 63% restante de la propiedad.
Tras más de una década desde la creación de GNLM en sociedad con GDF Suez (actualmente, Engie), y superadas las dificultades derivadas de las restricciones al suministro de gas natural argentino, con un sistema norte-sur integrado y una matriz energética que ha migrado fuertemente hacia las energías renovables, Codelco tiene asegurado el abastecimiento de energía en sus divisiones del norte.
Desde la estatal informaron que la venta de la participación en GNL Mejillones les permitirá fortalecer su posición para financiar parte de su cartera de proyectos y concentrarse en su actividad principal, la minería del cobre.
Fuente: Pulso
