Codelco selló acuerdo con Anglo y toma 29,5% de ex Disputada en alianza con Mitsui
23-08-2012 El Mercurio – Noticias
Conflicto entre la estatal y la británica se inició el 9 de noviembre pasado:
Codelco selló acuerdo con Anglo y toma 29,5% de ex Disputada en alianza con Mitsui
Compañía inglesa retiene el control y se queda con el 51% de la propiedad. Mitsubishi vende parte de su participación. Hoy, abogados presentan los documentos que ponen fin a la pugna
A primera hora de hoy, en el 14° Juzgado Civil de Santiago, los abogados de Codelco y de Anglo American presentarán los documentos a través de los cuales ponen fin a casi diez meses de conflicto por las acciones de Anglo American Sur (AAS), la ex Disputada de Las Condes.
Los términos que ponen fin a la pugna fueron visados ayer por el directorio de Codelco y se darán a conocer hoy en la mañana.
El acuerdo estipula que la minera británica retendrá el control de los activos en disputa, mientras que la estatal, en alianza con la japonesa Mitsui -a través del joint venture Acrux-, accederá al 29,5% de la propiedad de la división ubicada a 56 kilómetros de Santiago y que aglutina los yacimientos Los Bronces y El Soldado, y la fundición Chagres.
Por su parte, la japonesa Mitsubishi -que en noviembre pagó US$ 5.390 millones por el 24,5% de AAS, acción que provocó el conflicto entre las mineras- se desprenderá de un 5%, quedando con el 19,5% de la propiedad de la unidad productiva. Dicho 5% será adquirido por el joint venture Codelco-Mitsui.
Como consecuencia, la propiedad accionaria de la ex Disputada quedará con Anglo controlando con 51%; Acrux, con el 29,5% -aunque en el balance final, Codelco tendrá el 24,5% y Mitsui cerca del 5%-, mientras que Mitsubishi se quedará con el 19,5%.
Venta futura
El nuevo acuerdo contempla también que, en un tiempo más, Codelco le venda cerca de un 4,5% adicional a Mitsui. De esta manera, la compañía japonesa acumularía cerca de 9,5% de participación. El precio de venta acordado en esta nueva operación bordearía los US$ 1.000 millones, ya que se estipuló un valor unitario similar al que Anglo vendió a Mitsubishi. Así, Codelco en el mediano plazo se quedaría finalmente con una participación cercana al 20%.
La relación entre las empresas quedará regulada mediante un pacto de accionistas donde Codelco tendrá derecho a veto, según fuentes ligadas a las negociaciones.
El convenio estipula que Codelco tome dos concesiones de exploración minera de Anglo American, avaluadas en US$ 400 millones.
Además, el 24,5% que Codelco adquirió de Anglo tuvo una rebaja respecto del valor estipulado por el contrato de opción de compra, que llegaba a los US$ 2.457 millones. Esta cifra se calculaba de acuerdo con la fórmula, que consideraba el promedio de las utilidades de los cinco años previos, multiplicado por ocho, más utilidades retenidas y préstamos. Con el descuento, Codelco tomaría este 24,5% en cerca de US$ 1.700 millones.
El restante 5% será adquirido a precio de mercado, con un valor aproximado de US$ 1.100 millones. Con esto, el joint venture Acrux desembolsará cerca de US$ 3 mil millones en la operación, monto que será íntegramente aportado por Mitsui.
En toda la operación, el Estado obtendría unos US$ 500 millones por impuestos.
